Krediet Verspreiding Handel Strategieë

Opsie kredietspreiding Strategie: 'n geleentheid vir sukses OptionsANIMAL. 3 Februarie 2012, 10:23:03 EDT deur Greg Jensen stigter en uitvoerende hoof, OptionsANIMAL Elke handel het 'n persoonlikheid. Elke handel verteenwoordig 'n geleentheid vir sukses en 'n geleentheid vir mislukking. Die keuses wat jy maak oor wat, wanneer, en hoeveel definieer jou sukses. Jy maak die keuses wat gebaseer is op die persoonlikheid van die betrokke handel. Opsies is dalk die mees persoonlikheid gedryf van enige handels - instrumente. Verstaan ​​die verskillende strategieë beskikbaar vir gebruik in die handel opsies is soos 'n gholfspeler begrip van die verskillende klubs in sy / haar sak. 'N Bestuurder in 'n baie nuttige klub, maar moet nie gebruik word in elke situasie op die gholfbaan. Dit is vreeslik moeilik om te skep met jou bestuurder. Dit is net so hard uit die sand te chip met 'n putter. Kom ons kyk na 'n redelik algemeen persoonlikheid vir optionsa lomp krediet spreadand hoe dat persoonlikheid in die mark moet word gespeel: net soos die regte klub gespeel moet word op die gholfbaan. N bullish krediet verspreiding moet nie gebruik word in elke scenario in die mark. Dit is belangrik dat jy, as 'n handelaar, om die verskillende handel gereedskap wat beskikbaar is vir enige mark scenario weet. Ontmoet 'n lomp krediet hier versprei, en verstaan ​​sy persoonlikheid. Wins / Verlies Diagram van Bull Sit Smeer Een van die belangrikste handel gereedskap wat ek gereeld in diens is die lomp sit vertikale, of Bull Sit. Dit handel toegepas word in 'n stilstaande of stilstaande tot lomp tendens. Die lomp tendens kan effense, matige of versnel word. Jy sal verkoop 'n put en gelyktydig die koop van 'plaas. Die Put wat jou kort (verkoop) sal wees teen 'n hoër trefprys as die Put wat jou lank (te koop), en dus sal jy 'n krediet aan jou rekening te genereer. Dit krediet is jou maksimum wins. Die strategie met hierdie handel is om die gevolge van die tyd verval op die opsie verkoop vang, asook die voordeel van 'n lomp skuif in die voorraad. Die verkoopopsie wat jou lank (te koop) is jou heining, in geval die voorraad beweeg vinnig in die ander rigting. Primêre en Sekondêre afrit strategieë Soos met alle ambagte is dit belangrik om beide 'n primaryandsecondaryexitstrategy het. As jy die groen mis op die gholfbaan, wat sal jy doen om te red par Die primêre afrit strategie vir die Bull Sit handel is om jou te laat beide die lang sit en die kort verkoopopsies dat jy hou verval waardeloos. Die bykomende voordeel van hierdie afrit strategie is dat jy die kommissie op die agterkant van die handel sal uit te skakel deur eenvoudig sodat die opsies om te verval waardeloos. Die sekondêre afrit strategie kan betrek óf sluit die posisie vir 'n klein voorafbepaalde verlies of skakel die handel in 'n kraag handel. Kom ons neem 'n blik op 'n voorbeeld. 1. Jy verkoop aan 'n Julie 50 Sit vir XYZ Corp 1.50 per aandeel 2. Jy koop 'n Julie 45 Sit oop vir XYZ Corp 0.50 per aandeel 3. Jou netto krediet vir die handel oop te maak: (1,50-0,50) 1.00 4 . met een kontrak per been ( 'n totaal van 2) jy sal 'n wins (krediet) 100. Reëls van die spel te genereer: Basiese reëls om te volg wanneer aansoek gedoen word kredietspreiding Trades 1. gebruik uit die opsies Geld (OTM). Krediet versprei kan word aan die geld nie, maar het 'n hoër risiko van opdrag. Deur die strukturering van hierdie handel op 'n manier waar jy 'n opsie ver van die huidige aandeelprys skryf, dit verhoog jou kans op sukses met die handel. 2. Kyk vir opsies hoog in geïmpliseerde wisselvalligheid. Duur opsies is oor die algemeen 'n goeie ding om te verkoop. Dikwels is daar 'n rede waarom geïmpliseerde wisselvalligheid is hoog, so maak seker dat daar is nie 'n beduidende fundamentele risiko in die voorraad voordat jy. 3. Gebruik staking pryse wat langs mekaar. Probeer om te bly tot 5-punt versprei wanneer die gebruik van kort termyn krediet verspreiding ambagte. Jy kan kleiner gaan as dit beskikbaar is. Die nader aan mekaar jou verspreiding, hoe laer die risiko. 4. Handel met die mark neiging. Doen jou due diligence. Dit is 'n handelsmerk wat werklik doen volg die ou gesegde, die neiging is jou vriend. 5. Waar is die risiko in die handel a. Ons het 'n verpligting om die aandele te koop teen die trefprys van die kort put b. Ons het die reg om dieselfde aandele op die trefprys van die lang sit c verkoop. Ons risiko is die verskil tussen die twee aksies d. (Maar moenie kom ons by die netto krediet te hou.) 6. Kort Put is die beste geplaas op of onder steun. 7. Moenie hierdie handel nie plaas tydens 'n opsie reeks waar 'n geskeduleerde nuusgebeurtenis (soos verdienste) kan veroorsaak dat die aandele aan sy rigting vinnig verander. 8. Stel 'n minimum en 'n maksimum krediet nodig gebaseer op die tyd tot verstryking en jou toleransie vir risiko. 9. Tyd verval is 'n bondgenoot (dit is 'n krediet handel). 10. Long Sit word gebruik om beheer risiko te verminder en. a. Jy kan versprei gebruik so min as 1,00, wanneer dit beskikbaar is, as jy wil. Daar is 'n ou gesegde, sal jy nooit gaan breek om 'n wins te maak. Dit is die strategie agter krediet verspreiding ambagte. Sit geld in jou sak. Dit kan nie 'n beduidende bedrag van geld, maar, wanneer dit korrek gestruktureer, hierdie ambagte het 'n baie hoë verhouding van sukses. Wen meer konsekwent is die enkele belangrikste ding wat 'n handelaar kan doen. Verstaan ​​die persoonlikheid van die handel sal jou toelaat om die regte besluite te neem oor hoe om dit te speel nie, en verhoog jou winsgewendheid. Trading, soos gholf, is 'n spel van die praktyk, dissipline, en vaardigheid. Vir meer inligting oor hoe om ander bedrywe struktuur soos die Bull Sit en hoe om aan te pas verloor ambagte in die wen ambagte, besoek www. optionsanimal. com. Over die jaar we8217ve ontvang talle navrae oor 'n krediet verspreiding handel stelsel wat die gebruik van verskeie krediet verspreiding gelyktydig behels vir diversifikasie. Die stelsel bestaan ​​uit die volgende: Trader gebruik 20 krediet versprei gelyktydig, geen aanpassings te maak, en dan staatmaak net op waarskynlikheid om geld te maak. Hierdie stelsel het 'n paar vereistes. 1. Die onderliggende bates is nie gekorreleer met mekaar. 2. Elke krediet verspreiding het 'n waarskynlikheid van 90 of hoër. 3. Gebruiker ambagte 20 krediet versprei elke maand op verskillende bates. 4. Gebruiker maak nooit enige aanpassings en laat alle ambagte op totdat hulle verval ten einde voordeel te trek uit die POP (Waarskynlikheid van Wins). Dit handel stelsel is suiwer oor waarskynlikheid, en met die eerste oogopslag, blyk dit dat dit baie goed kan werk. Na my mening is daar 'n paar ondoeltreffendheid met hierdie handel stelsel wat I8217ll verduidelik. In die eerste plek, want dit krediet verspreiding stelsel om doeltreffend te wees, die handelaar moet talle onderliggende bates wat nie gekorreleer vind. Maar daar is hier 'n probleem. Onder normale marktoestande, mag ons nie sien 'n sterk korrelasie tussen die geselekteerde talle onderliggende bates. Maar wanneer die mark directionally bevooroordeeld (uiters lomp of uiters lomp), dan jou nie-gekorreleer kan vinnig raak baie-gekorreleer. Met ander woorde, die korrelasie teorie agter hierdie handel stelsel is regtig 'n opstel vir 'n ramp. Trouens, I8217ve gehoor talle stories van handelaars blaas hul rekeninge vir hierdie presiese rede. Let8217s oorweeg verskeie scenario's om die probleem te illustreer met hierdie korrelasie teorie. Let8217s sê die handelaar inisieer 10 Bull Sit versprei en 10 Bear Call versprei terwyl elke vertikale geplaas met 'n ander onderliggende bate. Weereens, dit handelaar glo hulle het 'n hoë waarskynlikheid van sukses, en daar is geen rede om enige van die ambagte te bestuur. Die doel is om geld te maak as gevolg van die hoë waarskynlikheid, en neem ons aan dat wiskundig die winners8217 winste sal die losers8217 verliese swaarder. Dink na oor wat oor 'n ernstige markdaling sal gebeur. Hoewel elke bate teoreties nie gekorreleer, wanneer ons 'n ernstige markdaling, die korrelasie tussen alle bates skerp verhoog. Daarom is dit hoogs waarskynlik is dat 10 uit 10 is daar maksimum verlies sal besef. Terselfdertyd, sal die 10 Bear Call versprei besef daar maksimum wins. Hierdie scenario is baie soortgelyk aan wat sou gebeur as een Yster Condor. Dus, hoewel die handelaar begin met 'n maksimum krediet van 10, in hierdie scenario die algehele handel sou 'n 100 verlies aanvaar sedert die handelaar verloor die volle bedrag belê in die handel. 'N Soortgelyke scenario voorkom in 'n baie lomp mark. Heel waarskynlik 10 uit 10 Bear Call Spreads sal lei tot hul maksimum verlies, terwyl al Bull Sit Spreads besef 'n klein wins. Met ander woorde, die handel weer lei tot maksimum verdroging baie soortgelyk aan 'n groot yster Condor handel. So alhoewel dit handel stelsel lyk soos 'n goeie idee met die eerste oogopslag, kan dit soortgelyk aan 'n yster Condor voer, maar dit sal baie moeiliker wees om te bestuur, want daar is so baie ambagte om toesig te hou. Nog 'n scenario is dat die handelaar net doen die een kant van die handel. Byvoorbeeld, let8217s sê die handelaar net beskik die put kant. Weereens, in 'n uiters lomp mark, it8217s baie waarskynlik dat elke enkele Bull Sit Smeer die maksimum verlies sal besef. Dit is my oogpunt. Dit is net my mening, en ek praat uit ondervinding van wat ek gesien het gebeur in die markte oor die afgelope 20 jaar van handel dit. Jy beslis don8217t moet my glo, maar wat ek sou aanbeveel is om hierdie konsep te back-toets oor dié uiters rigting markte soos 2008, 2011, en selfs die lomp beweeg van 2012 en 2013. Dit interessante werk sal wees om te doen, en as jy dit terug te toets, sal jy nog 'n probleem met hierdie handel stelsel te ontdek. It8217s 'n ton van die werk en heeltemal te moeilik om te bestuur Selfs as jy nie aanpassings te maak, it8217s nog aan die gang om te neem al jou tyd om na te vors en vul jou ambagte. Probeer back testing dit en you8217ll kry 'n goeie smaak van hoeveel werk dit is regtig nie. Die laaste probleem met hierdie handel stelsel is die voor die hand liggend as ek net begin om te bespreek. Die bestuur van 20 ambagte op een slag sal te veel werk wees vir 'n handelaar. As jy wil om te sit in die voorkant van jou rekenaar skerm die hele dag lank probeer om 'n portefeulje van 40 stakings en 20 verskillende onderliggende bates te bestuur, wees my gas. Ander risiko's sluit dividend risiko sowel as opdrag risiko. You8217ll ook betaal hoër belasting vir verhandeling opsies op aandele. Ten slotte, ten einde vir hierdie tipe stelsel te werk, die wiskunde het om 'n wins te produseer. Wiskundig kan die krediet verspreiding lewer sowat 10, wat gebaseer is op die vereiste belegging kan egter die genoemde handel 100 van sy belegging verloor. Daarom kan 'n mens verloorder uit te wis 10 wenners min of meer. So onthou hierdie feit in jou berekeninge voordat jy probeer om voordeel te trek uit so 'n handel stelsel vir 'n lang tyd. Ten slotte, Tsunami gee ons verdere insig in hierdie studie. Tsoenami kan ons die statistiese waarskynlikhede van elke handel in plaas van teoretiese waarskynlikheid wat geproduseer word in tradisionele sagteware. Ten einde om te sien of hierdie tegniek eintlik het oortyd gewerk het, kon ons Tsunami gebruik om beter te klassifiseer hierdie handel stelsel met statistcs. Miskien in 'n ander studie, sal ons hierdie ondersoek voortgaan. Baie dankie en as always8230 voorspoed met jou tradingCredit Smeer Wat is 'n Krediet Smeer 'n krediet verspreiding is die verskil in opbrengs tussen 'n Amerikaanse Tesourie band en 'n veiligheidswag skuld met dieselfde volwassenheid, maar van mindere gehalte. 'N krediet verspreiding kan ook verwys na 'n opsies strategie waar 'n hoë premie opsie verkoop en 'n lae premie opsie gekoop op dieselfde onderliggende sekuriteit. Krediet versprei tussen VS skatkiswissels en ander band issuances word gemeet in basispunte. met 'n 1 verskil in opbrengs gelykstaande aan 'n verspreiding van 100 basispunte. VIDEO laai die speler. Afbreek van Credit versprei na illustreer, as 'n Tesourie nota 10-jarige het 'n opbrengs van 2,54, terwyl 'n 10-jarige korporatiewe effek het 'n opbrengs van 4,60, dan is die korporatiewe verband bied 'n verspreiding van 206 basispunte oor die nota Tesourie. Kredietspreidings wissel van een sekuriteit aan 'n ander wat gebaseer is op die kredietgradering van die uitreiker van die verband. Skuld uitgereik deur die Verenigde State van Amerika Tesourie word gebruik as die maatstaf in die finansiële bedryf te danke aan sy risiko-vrye status, word gerugsteun deur die volle geloof en krediet van die Amerikaanse regering. As die standaard risiko van die gemeenskap toeneem, die verspreiding daarvan verbreed. Kredietspreidings wissel ook as gevolg van veranderinge in verwagte inflasie en veranderinge in die verskaffing van krediet en die vraag na belegging in die besonder markte. Byvoorbeeld, in 'n ekonomiese atmosfeer van onsekerheid, beleggers is geneig om 'n veiliger Amerikaanse Tesourie markte bevoordeel, wat veroorsaak dat die Tesourie pryse te styg en huidige opbrengste daal en sodoende die krediet versprei van ander issuances van skuld verbreding. Daar is 'n aantal effektemark indekse wat beleggers en finansiële kundiges gebruik om die opbrengs en kredietspreidings van verskillende tipes skuld met termyne wat wissel van drie maande tot 30 jaar hou. Sommige van die belangrikste indekse sluit High Yield en Belegging Graad Amerikaanse korporatiewe skuld, verband-gesteunde sekuriteite uitgereik deur Fannie Mae. Freddie Mac of Ginnie Mae. belastingvrye munisipale effekte, en staatseffekte. Krediet versprei is groter vir skuld uitgereik deur ontluikende markte en laer-gegradeerde maatskappye as deur regeringsagentskappe en ryker nasies. Versprei is groter vir effekte met langer termyne. Kredietspreidings as opsies strategie n krediet verspreiding kan ook verwys na 'n tipe opsies strategie. 'N Voorbeeld sou wees koop van 'n Jan 50 oproep op ABC vir 2, en skryf 'n Jan 45 oproep op ABC vir 5. Die netto bedrag ontvang (krediet) is 3. Die belegger sal baat indien die verspreiding vernou. Dit kan ook 'n krediet verspreiding opsie of 'n krediet option. Option Kredietrisiko Smeer Strategie genoem: 'n geleentheid vir Sukses Deur Greg Jensen stigter en uitvoerende hoof, OptionsANIMAL Elke handel het 'n persoonlikheid. Elke handel verteenwoordig 'n geleentheid vir sukses en 'n geleentheid vir mislukking. Die keuses wat jy maak oor wat, wanneer, en hoeveel definieer jou sukses. Jy maak die keuses wat gebaseer is op die persoonlikheid van die betrokke handel. Opsies is dalk die mees persoonlikheid gedryf van enige handels - instrumente. Verstaan ​​die verskillende strategieë beskikbaar vir gebruik in die handel opsies is soos 'n gholfspeler begrip van die verskillende klubs in sy / haar sak. 'N Bestuurder in 'n baie nuttige klub, maar moet nie gebruik word in elke situasie op die gholfbaan. Dit is vreeslik moeilik om te skep met jou bestuurder. Dit is net so hard uit die sand te chip met 'n putter. Kom ons kyk na 'n redelik algemeen persoonlikheid vir optionsa lomp krediet spreadand hoe dat persoonlikheid in die mark moet word gespeel: net soos die regte klub gespeel moet word op die gholfbaan. N bullish krediet verspreiding moet nie gebruik word in elke scenario in die mark. Dit is belangrik dat jy, as 'n handelaar, om die verskillende handel gereedskap wat beskikbaar is vir enige mark scenario weet. Ontmoet 'n lomp krediet hier versprei, en verstaan ​​sy persoonlikheid. Wins / Verlies Diagram van Bull Sit Smeer Een van die belangrikste handel gereedskap wat ek gereeld in diens is die lomp sit vertikale, of Bull Put. This handel toegepas word in 'n stilstaande of stilstaande tot lomp tendens. Die lomp tendens kan effense, matige of versnel word. Jy sal verkoop 'n put en gelyktydig die koop van 'plaas. Die Put wat jou kort (verkoop) sal wees teen 'n hoër trefprys as die Put wat jou lank (te koop), en dus sal jy 'n krediet aan jou rekening te genereer. Dit krediet is jou maksimum wins. Die strategie met hierdie handel is om die gevolge van die tyd verval op die opsie verkoop vang, asook die voordeel van 'n lomp skuif in die voorraad. Die verkoopopsie wat jou lank (te koop) is jou heining, in geval die voorraad beweeg vinnig in die ander rigting. Primêre en Sekondêre afrit strategieë Soos met alle ambagte is dit belangrik om beide 'n primêre en sekondêre afrit strategie het. As jy die groen mis op die gholfbaan, wat sal jy doen om te red par Die primêre afrit strategie vir die Bull Sit handel is om jou te laat beide die lang sit en die kort verkoopopsies dat jy hou verval waardeloos. Die bykomende voordeel van hierdie afrit strategie is dat jy die kommissie op die agterkant van die handel sal uit te skakel deur eenvoudig sodat die opsies om te verval waardeloos. Die sekondêre afrit strategie kan betrek óf sluit die posisie vir 'n klein voorafbepaalde verlies of skakel die handel in 'n kraag handel. Kom ons neem 'n blik op 'n voorbeeld. Jy verkoop aan 'n Julie 50 Sit vir XYZ Corp 1.50 per aandeel Jy koop 'n Julie 45 Sit oop vir XYZ Corp 0.50 per aandeel Jou netto krediet vir die handel oop te maak: (1,50-0,50) 1.00 Met een kontrak per been (a altesaam 2) jy sal 'n wins (krediet) 100. Reëls van die spel te genereer: Basiese reëls om te volg wanneer aansoek gedoen word kredietspreiding Trades gebruik uit die geld (OTM) opsies. Krediet versprei kan word aan die geld nie, maar het 'n hoër risiko van opdrag. Deur die strukturering van hierdie handel op 'n manier waar jy 'n opsie ver van die huidige aandeelprys skryf, dit verhoog jou kans op sukses met die handel. Kyk vir opsies hoog in geïmpliseerde wisselvalligheid. Duur opsies is oor die algemeen 'n goeie ding om te verkoop. Dikwels is daar 'n rede waarom geïmpliseerde wisselvalligheid is hoog, so maak seker dat daar is nie 'n beduidende fundamentele risiko in die voorraad voordat jy. Gebruik staking pryse wat langs mekaar. Probeer om te bly tot 5-punt versprei wanneer die gebruik van kort termyn krediet verspreiding ambagte. Jy kan kleiner gaan as dit beskikbaar is. Die nader aan mekaar jou verspreiding, hoe laer die risiko. Handel met die mark neiging. Doen jou due diligence. Dit is 'n handelsmerk wat werklik doen volg die ou gesegde, die neiging is jou vriend. Waar is die risiko in die handel Ons het 'n verpligting om die aandele op die trefprys van die kort het ons het die reg om dieselfde aandele op die trefprys van die lang sit ons risiko te verkoop koop is die verskil tussen die twee aksies ( Maar moenie kom ons by die netto krediet te hou.) Kort Put is die beste geplaas op of onder steun. Moenie hierdie handel nie plaas tydens 'n opsie reeks waar 'n geskeduleerde nuusgebeurtenis (soos verdienste) kan veroorsaak dat die aandele aan sy rigting vinnig verander. Stel 'n minimum en 'n maksimum krediet nodig gebaseer op die tyd tot verstryking en jou toleransie vir risiko. Tyd verval is 'n bondgenoot (dit is 'n krediet handel). Lang Sit word gebruik om beheer risiko te verminder en. Jy kan versprei gebruik so min as 1,00, wanneer dit beskikbaar is, as jy wil. Daar is 'n ou gesegde, sal jy nooit gaan breek om 'n wins te maak. Dit is die strategie agter krediet verspreiding ambagte. Sit geld in jou sak. Dit kan nie 'n beduidende bedrag van geld, maar, wanneer dit korrek gestruktureer, hierdie ambagte het 'n baie hoë verhouding van sukses. Wen meer konsekwent is die enkele belangrikste ding wat 'n handelaar kan doen. Verstaan ​​die persoonlikheid van die handel sal jou toelaat om die regte besluite te neem oor hoe om dit te speel nie, en verhoog jou winsgewendheid. Trading, soos gholf, is 'n spel van die praktyk, dissipline, en skill. My gunsteling Strategie vir die voortbrenging van inkomste As opsies handelaar Ek is dikwels gevra oor my gunsteling opsies strategie vir die vervaardiging van inkomste. Ek is gebombardeer met vrae van beleggers vir jare oor hoe om handel te dryf kleinkapitalisasie-aandele vir inkomste met behulp van opsies. In my opinie, die beste manier om inkomste te bring van opsies op 'n gereelde basis is deur die verkoop van vertikale oproep versprei en vertikale sit spreidings andersins bekend as krediet versprei. Kredietspreidings toelaat om voordeel te trek uit theta (tyd verval) neem sonder om 'n rigting op die onderliggende aandeel kies. Dit is 'n groot as jy 100 persent vol vertroue in die mid-term rigting van byvoorbeeld 'n ETF aren8217t. Vertikale versprei is eenvoudig om aansoek te doen en te ontleed. Maar die grootste bate van 'n vertikale verspreiding is dat dit laat jou toe om jou waarskynlikheid van sukses vir elke handel te kies. En, in elke geval vertikale versprei 'n beperkte risiko, maar ook beperk belonings. My gunsteling aspek van die verkoop van vertikale versprei is dat ek heeltemal verkeerd op my aanname kan wees en maak nog 'n wins te maak. Die meeste mense is onbewus van hierdie voordeel dat vertikale versprei bied. Stock handelaars kan slegs 'n lang of kort blik op 'n onderliggende ETF, maar opsies handelaars het baie meer buigsaamheid in die manier waarop hulle belê en op risiko. So, wat is 'n vertikale krediet in elk geval versprei 'n vertikale krediet verspreiding is die kombinasie van 'n opsie verkoop en 'n opsie op verskillende stakings wat rofweg 10 8211 40 dae duur koop. Daar is twee tipes van vertikale krediet versprei, bul sit krediet versprei en beer oproep krediet versprei. Hier is 'n voorbeeld van hoe ek gebruik krediet versprei op 'n maandelikse en soms weekliks in inkomste te bring. Ek sal 'n beer oproep krediet verspreiding gebruik vir hierdie bespreking. Vrees is in die mark. Kyk nie verder as die wisselvalligheid indeks, of die VIX (andersins bekend as die investor8217s vrees meter) om te sien dat die vrees is tasbaar. Maar geleenthede is volop met die VIX verhandel teen 35 8211 veral dié van ons wat krediet gebruik versprei vir inkomste. Hoekom Onthou, 'n krediet verspreiding is 'n tipe opsies handel wat inkomste skep deur die verkoop van opsies. En in 'n lomp atmosfeer, vrees maak die wisselvalligheid indeks styg. En, met 'n verhoogde wisselvalligheid bring hoër opsies premie. En hoër opsies premie, beteken dat opsies handelaars wat opsies te verkoop kan bring in meer inkomste op 'n maandelikse basis. So, ek verkoop krediet versprei. Soos ons almal weet die mark skerp gedaal in die begin van Augustus 2011 en die kleinkapitalisasie ETF, iShares Russell 2000 (NYSE: IWM) verhandel sowat 18 persent laer as die hoë een maand voor. So, hoe kan 'n bul te sit laat my toe om voordeel te trek uit hierdie tipe van die mark, en spesifiek 'n ETF, dat dit skerp Wel afgeneem het, met die wete dat die wisselvalligheid het dramaties toegeneem veroorsaak opsies premies optrek, sou ek in staat wees om 'n te skep handel wat toelaat dat my om 'n wins reeks van 10-15 persent het terwyl die skep van 'n groter buffer as normaal te wees verkeerd is. Sure, ek kan swaai vir die heinings en gaan vir 'n nog groter pay-dag, maar ek verkies om wisselvalligheid te gebruik om my marge van veiligheid in plaas van my inkomste te verhoog. Dink daaroor. Die meeste beleggers sal gaan vir die groter stuk van die pie, in plaas daarvan om vir die ding is seker. Maar soos hulle sê, 'n voël in die hand is die moeite werd twee in die bos. Neem die ding is seker elke keer. Moenie jouself uit te brei. Hou dit eenvoudig en klein en jy sal betroubaar ryk groei. Terug na die handel. Eintlik is IWM kon verskuif 9.8 persent hoër en die handel nog steeds winsgewend te maak. Dit marge is die ware krag van opsies. IWM kon die handel vir 70,86: Sell IWM Sep11 78 call Koop IWM Sep11 80 oproep vir 'n totale netto krediet van 0.24 Die vakbond toegelaat IWM laer beweeg, sywaarts of selfs 9,8 persent hoër oor die volgende 32 dae (16 September was opsies verstryking). Solank IWM onder 78 gesluit voor of opsies verval die handel sou ongeveer 12,0 persent te maak. It8217s 'n groot strategie, omdat 'n hoogs vloeibare en groot ETF soos IWM byna nooit maak groot skuiwe en selfs al is dit die geval is, verhoogde wisselvalligheid het my toegelaat om 'n groter as normale kussing skep net in geval ek verkeerd oor die rigting van die handel is. So, die verkoop en koop hierdie twee oproepe in wese het my 'n hoë waarskynlikheid van sukses 8211 omdat ek verbintenis wat IWM nie meer as 10 persent sal styg oor die volgende 32 dae. Maar ek het nie te wag. IWM ineengestort verder en het gehelp om die handel tot 10 persent van die 12 persent maksimum opbrengs op die handel maai. Met slegs 2 persent gelaat van waarde in die handel was dit tyd om te sluit in die 10 persent wins en beweeg na 'n ander handel. Ek is altyd op soek na slot in 'n wins en om onnodige risiko's te neem van die tafel af, veral as 'n beter geleenthede is beskikbaar. Ek teruggekoop die krediet verspreiding deur die volgende te doen: koop IWM Sep11 sluit 78 oproep te verkoop aan IWM Sep11 80 oproep maak vir 'n limiet prys van 0.04 Ek was in staat om die slot in 20 sent in wins op elke 2 belê vir 'n 10 toename in minder as 5 dae. Nie sleg. Kan ons geld in Range-gebonde Markte met kredietspreidings Sedert die begin van 2011, die kleinkapitalisasie ETF, iShares Russell 2000 (NYSE: IWM) in 'n redelik stywe reeks weifelende tussen ondersteuning aan 77,50 en weerstand teen 86.00 het verhandel. Die ETF was-reeks gebind, sodat die pleeg van 'n groot directional spel hoër of laer was 'n hoë besluit risiko. Ek verkies om 'n lae-risiko, nie-directional belegging te maak, met behulp van krediet versprei. Soos ek vantevore gesê het, kan ons ook-reeks gebind markte gebruik om 'n wins te maak. Hoe kan kredietspreidings ons in staat stel om voordeel te trek uit 'n mark, en spesifiek hierdie ETF, wat basies het gebly plat vir sewe maande Wel neem, met die wete dat die mark verhandel in 'n reeks vir die afgelope sewe maande kan ons dit as ons riglyn vir ons posisie. Krediet versprei kan jy voordeel te trek uit 'n sywaartse of directional mark, terwyl dit ook gee jou 'n paar asem ruimte as / wanneer die reeks is gebreek. So, let8217s 'n blik op die handel met behulp van IWM, wat verhandel teen 83,67: Sell IWM Sep11 90 call Koop IWM Sep11 92 oproep vir 'n totale netto krediet van 0,25 Die handel kan IWM laer beweeg, sywaarts of 7.5 persent hoër as die volgende 53 dae (16 September is opsies verstryking). Solank IWM sluit onder 90 by of voor opsies verval die handel sal ongeveer 12,5 persent te maak. Inherent, kredietspreidings beteken tyd verval is jou vriend. Die meeste opsies handelaars verloor waarde soos die onderliggende indeks nader aan verval beweeg. Dit is nie die geval met die krediet verspreiding strategie, as die onderliggende ETF beweeg nader aan verstryking en bly onder / bo die kort staking van die verspreiding, die strategie maak geld. My Stap-vir-stap-benadering om veilig Versameling inkomste per maand in hierdie gratis video-kursus, you8217ll ontdek 'n lae-risiko opsies strategie vir die opwekking van maandelikse inkomste 8212 dubbel wat jy nou 8212 verdien op, af, en selfs plat markte. In feite, kan dit jou hand 5 tot 15 per maand 8212 al sonder dat jy voortdurend kyk hoe jou makelaar rekening. Elke vlak van die belegger sal iets leer uit kyk na hierdie insiggewende aanbieding. Don8217t misloop hierdie inkomstestroom. Klik hier om hierdie kursus nou kyk. Ek would8217ve gedink 'n reeks gebind ETF sal lae wisselvalligheid het en jy wouldn8217t n 0,25 premie tot dusver OTM te vind. Was dit omdat die algemene market8217s wisselvalligheid was hoog meeste beleggers maak die fout om volgende elke bietjie van die nuus, of aandag te skenk aan dekades van aanwysers, indekse, maatstawwe en reëls van 'n belegging. Maar opsies en inkomste ontleder Andy Crowder aandag aan net 'n stuk van inligting om sy ambagte te bou. En hy het 'n oorwinning verhouding oor 90. Dis omtrent so na as dit kom by te vervolmaak in die belegging wêreld. Andy sit 'n in-diepte verslag oor hoe om hierdie eenvoudige aanwyser gebruik om jou eie suksesvolle ambagte te maak saam. 8220My Game Plan vir die Jaar Ahead8221 As jy gemis het Andy Crowder8217s nuutste opsies webinar8230 don8217t bekommernis. We8217ve gelaai n volle, on-demand opname van die geleentheid op ons webwerf. Gedurende hierdie video, you8217ll ontdek presies hoe he8217s beplanning om konsekwent wins maak nie saak watter rigting die mark beweeg te maak. Insluitende, gratis aksie-spesifieke ambagte wat jy kan onmiddellik uit te voer en winste wat jy kan verdien in 'n kwessie van weke You8217ll ook sy hele aanbieding, insluitend die lewendige QampA sessie kry. Opsies video's en kursusse kan so hoog as 999 hardloop, maar hierdie 60-minuut aanbieding is gratis. Inkomste en Voorspoed Aanbod inkomste amp voorspoed is ontwerp om jou te help soek na die veiligste inkomstegeleenthede en ontdek 'n hele wêreld van dividend beleggings. Hierdie gratis nuusbrief het 'n laser-agtige fokus op een kwessie en een saak net: hoe kan beleggers naby of in aftrede te genereer meer inkomste. Elke dag, sal jy ontvang ons beste belegging idee - skeef na veilige inkomste - maar ook met minder bekende geleenthede om jou welvaart te groei, terwyl dit hou uit Harms manier. Meer oor ons publikasies